Рэй Далио предупреждает о трещинах в фиатном порядке, в то время как мировые рынки ощущают напряжение

Акции, облигации и доллар США начинали неделю на шаткой почве

Начало недели оказалось не совсем дружелюбным для американских акций, облигаций или же доллара, мягко говоря, поскольку так называемая торговля “Продай Америку” продолжается. Nasdaq Composite падает, Dow Jones Industrial Average терпит поражение, S&P 500 скользит, а NYSE Composite также уступил значительный кусок во время утренней сессии во вторник.

Доходности казначейских облигаций США выросли, а глобальные рынки облигаций заколебались. Отступление последовало за тем, как президент Трамп усилил риторику по Гренландии, предложив новые тарифы на восемь европейских союзников по НАТО, которые выступают против его желания контролировать датскую территорию. Выходные посты Трампа в Truth Social указывали на начало тарифов 1 февраля с их последующим увеличением в течение года, если переговоры застопорятся, вызывая опасения очередного торгового конфликта с ключевыми партнерами США.

Аналитики указывают на среднесрочную макроподдержку Биткойна

Биткойн, часто рассматриваемый как барометр глобальной ликвидности, снижается на 3% и с трудом держится выше зоны в 90 000 долларов. Более широкая криптоэкономика снизилась на 2,94% по отношению к доллару и находится на грани падения ниже отметки в 3 триллиона долларов. По мнению экспертов, биткойн находится на своих максимумах, так как стабильный спрос на спот продолжает поглощать предложение, несмотря на ослабевший импульс, и аналитики Bitfinex утверждают, что обостряющееся торговое напряжение может в конечном итоге быть на пользу биткойну в среднесрочной перспективе, если оно приведет к замедлению роста, большей неопределенности и более легкой денежно-кредитной политике.

«Биткойн продолжает торговаться как макро-чувствительный актив, реагируя в первую очередь на ожидания ликвидности и реальные доходности, а не на отдельные торговые заголовки, если они не существенно изменяют эти переменные», — написали исследователи Bitfinex в записке, отправленной в Bitcoin.com News. «Тот факт, что биткойн консолидируется около максимумов, несмотря на более слабый краткосрочный импульс, говорит о том, что предложение методично поглощается. В предыдущих циклах аналогичные расхождения между консолидацией цен и постоянным спросом на спот часто предшествовали экспансионистским движениям, как только маржинальные продавцы были исчерпаны или появлялся более широкий макро-катализатор».

Аналитики Bitfinex добавили:

«Более значимый сигнал заключается во вторичном эффекте. Расширение риторики по тарифам увеличивает вероятность более медленной мировой торговли, более высокой политической неопределенности и в конечном итоге давления на центральные банки, чтобы компенсировать риски для роста. Исторически в таком окружении биткойн оказывался поддержанным в среднесрочной перспективе».

Золото и серебро привлекают оборонительные потоки, поскольку Далио отмечает трещины в глобальном денежном порядке

Тем не менее, драгоценные металлы продолжают расти: унция .999 чистого золота стоит 4 740 долларов после роста на 1,4% за последний день. Серебро присоединилось к этому движению, слегка поднявшись на 0,19% за последние 24 часа до около 94,49 долларов за унцию. Согласно главе стратегии по золоту в State Street Investment Management, Акашу Дошу, шансы на достижение золота 5 000 долларов продолжают улучшаться, согласно Kitco отчету Нила Криестенсена. Кроме того, основатель Bridgewater Associates Рэй Далио бьет тревогу по поводу разрушения мирового фиатного режима.

Далио описывает эти текущие рыночные действия как часть более широкого разрушения существующей фиатной денежной системы, внутренних политических порядков и международной геополитики, вызванного циклами долгов, неравенства и изменений в силе. Основатель Bridgewater Associates заводит эту тему уже некоторое время и теперь утверждает, что его давняя теория начинает воплощаться в реальность.

В понедельник Далио написал:

“Это сейчас происходит. Существующий фиатный денежный порядок, внутриполитический порядок и международный геополитический порядок разрушаются, и мы на пороге войн. Все это происходит из-за Большого Цикла, который подстегивается пятью большими силами, которые я неоднократно описывал и подробно изложил в своей книге под названием “Принципы обращения с изменяющимся мировым порядком”.

Далио не одинок в этом лагере, так как такие голоса, как экономист Дин Бейкер и ветеран Уолл-стрита Марк Чайкин также прогнозируют спад к 2026 году, тогда как сторонник золота и экономист Питер Шифф давно утверждает, что доминирование доллара США близится к концу и что драгоценные металлы, такие как золото, будут расти, когда фиат ослабнет, что подчеркивает аналитик рынка Марк Мосс, утверждающий, что раздуваемый долг ослабил экономики и создал предпосылки для перехода к новым денежным системам.

Также читайте: Отчет: RBI предлагает связать цифровые валюты центральных банков BRICS для платежей

На этой неделе, когда рынки осмысливают торговые угрозы, политическое напряжение и растущий долг, инвесторы вынуждены пересматривать старые предположения. Акции и облигации расстраиваются, крипто ищет опору, а жесткие активы привлекают новое внимание. Независимо от того, реализуются предупреждения Далио в полной мере или нет, послание ясно: риск политики, денежное давление и макро неопределенность больше не являются далекими концепциями — это активные силы, формирующие потоки капитала сегодня.

Часто задаваемые вопросы ❓

• Почему рынки США падают сегодня? Акции, облигации и доллар США находятся под давлением, так как торговые напряжения, тарифные угрозы и политическая неопределенность подпитывают торговлю “Продай Америку”.
• Почему золото растет, в то время как крипто падает? Инвесторы переходят в золото и серебро как в оборонительные активы, в то время как крипто реагирует на более жесткую ликвидность и более мягкий краткосрочный импульс.
• О чем предупреждает Рэй Далио? Далио говорит, что глобальная фиатная денежная система разрушается под влиянием циклов долга, политического напряжения и изменения геополитической силы.
• Как торговые напряжения могут повлиять на биткойн в долгосрочной перспективе? Аналитики утверждают, что затяжные торговые трения в конечном итоге могут поддержать биткойн, если это приведет к замедлению роста, более высокой неопределенности и облегчению денежно-кредитной политики.