Ray Dalio avertizează despre o criză a ordinii fiat, în timp ce piețele globale simt presiunea

Acrițiile, Obligațiunile și Dolarul SUA Încep Săptămâna pe un Teren Nesigur

Nu a fost un început prietenos de săptămână pentru acțiunile americane, obligațiunile sau dolarul, ca să spunem așa, pe măsură ce așa-zisului comerț „Vinde America” avansează. Nasdaq Composite este în scădere, Dow Jones Industrial Average primește o lovitură, S&P 500 alunecă, iar NYSE Composite a renunțat, de asemenea, la o porțiune notabilă în timpul sesiunii de dimineață de marți.

Randamentele obligațiunilor guvernamentale americane au crescut pe măsură ce piețele globale de obligațiuni s-au agitat. Retragerea a urmat după ce președintele Trump a intensificat retorica despre Groenlanda, avansând noi tarife asupra a opt aliați NATO europeni care se opun încercării sale de control al teritoriului danez. Postările lui Trump din weekend pe Truth Social au indicat că tarifele vor începe la 1 februarie și vor crește mai târziu în an dacă discuțiile se blochează, stârnind îngrijorări cu privire la un alt conflict comercial cu partenerii cheie ai SUA.

Analiștii Indică Sprijinul Macro Pe Termen Mediu al Bitcoinului

Bitcoinul, adesea tratat ca un barometru global de lichiditate, este în scădere cu 3% și luptă să rămână deasupra zonei de 90.000 de dolari. Economia mai largă a criptovalutelor este în scădere cu 2,94% față de dolar și pare aproape de a aluneca sub pragul de 3 trilioane de dolari. Potrivit experților, bitcoinul se apropie de maximele sale pe măsură ce cererea constantă de piață spot continuă să absoarbă oferta, în ciuda pierderii elanului, iar analiștii Bitfinex susțin că escaladarea tensiunilor comerciale ar putea favoriza în cele din urmă bitcoinul pe termen mediu dacă acestea se transformă în creștere mai lentă, incertitudine mai mare și politici monetare mai relaxate.

„Bitcoin continuă să fie tranzacționat ca un activ sensibil macro, răspunzând în principal așteptărilor de lichiditate și randamentelor reale, nu titlurilor comerciale izolate decât dacă acestea schimbă material acești indicatori,” au scris cercetătorii Bitfinex într-o notă trimisă către Bitcoin.com News. „Faptul că bitcoinul este aproape de maxime în pofida momentumului mai slab pe termen scurt sugerează că oferta este absorbită metodic. În ciclurile anterioare, divergențe similare între consolidarea prețului și cererea persistentă de piață spot au precedat adesea mișcări expansioniste odată ce vânzătorii marginali sunt epuizați sau apare un catalizator macro mai larg.”

Analiștii Bitfinex au adăugat:

„Semnalul mai relevant constă în efectele secundare. Retorica tarifară în expansiune crește probabilitatea unui comerț global mai lent, incertitudinea politicii fiind mai mare și presiunea eventuală asupra băncilor centrale de a compensa riscurile de creștere. În mod istoric, acel mediu a fost favorabil pentru bitcoin pe orizonturile de termen mediu.”

Aurul și Argintul Atrag Fluxuri Defensive pe măsură ce Dalio Semnalează Fisuri în Ordinea Monetară Globală

Metalele prețioase, totuși, continuă să urce, cu uncia de aur .999 rafinat la 4.740 de dolari după o creștere de 1,4% în ziua precedentă. Argintul s-a alăturat mișcării, crescând cu 0,19% în ultimele 24 de ore la aproximativ 94,49 dolari pe uncie. Potrivit șefului strategiei de aur de la State Street Investment Management, Aakash Dosh, șansele ca aurul să ajungă la 5.000 de dolari continuă să se îmbunătățească, conform unui raport Kitco de Neils Christensen. În plus, fondatorul Bridgewater Associates, Ray Dalio, trage un semnal de alarmă asupra colapsului regimului fiat mondial.

Dalio descrie această acțiune de piață curentă ca parte a unei prăbușiri mai ample a sistemului monetar fiat existent, a ordinelor politice interne și a geopoliticii internaționale, determinate de ciclurile de datorii, inegalitate și schimbări de putere. Fondatorul Bridgewater Associates bate acest tobe de mult timp și insistă acum că teoria sa de lungă durată începe să se desfășoare în timp real.

Luni, Dalio a scris:

„Acum se întâmplă. Ordinea monetară fiat existentă, ordinea politică internă și ordinea geopolitică internațională toate se prăbușesc, așa că suntem pe marginea războaielor. Totul se întâmplă din cauza Marelui Ciclu care este condus de cele cinci forțe mari pe care le-am descris repetat și pe care le-am expus în detaliu în cartea mea intitulată Principii pentru Gestionarea Ordinii Mondiale În Schimbare.”

Dalio nu este singur în această tabără, pentru că voci precum economistul Dean Baker și veteranii de pe Wall Street precum Marc Chaikin au anticipat și ei recesiuni pentru 2026, în timp ce susținătorul aurului și economistul Peter Schiff a argumentat de mult timp că dominația dolarului se apropie de sfârșit și că metalele prețioase precum aurul vor crește pe măsură ce fiatul se slăbește, o viziune împărtășită de analistul de piață Mark Moss, care spune că datoriile în creștere au șubrezit economiile și au pregătit scena pentru o schimbare către noi sisteme monetare.

De asemenea, citiți: Raport: RBI Propune Conectarea Monedelor Digitale ale Băncilor Centrale BRICS pentru Plăți

Săptămâna aceasta, pe măsură ce piețele asimilează amenințările comerciale, presiunile politice și datoria în creștere, investitorii sunt forțați să regândească vechile ipoteze. Acțiunile și obligațiunile sunt nesigure, criptomonedele caută o bază, iar activele dure atrag atenția proaspăt. Indiferent dacă avertismentele lui Dalio se materializează complet sau nu, mesajul este clar: riscul politic, presiunea monetară și incertitudinea macroeconomică nu mai sunt concepte îndepărtate — ele sunt forțe active care modelează fluxurile de capital astăzi.

FAQ ❓

• De ce scad piețele din SUA astăzi? Acțiunile, obligațiunile și dolarul american sunt sub presiune pe măsură ce tensiunile comerciale, amenințările tarifare și incertitudinea politică alimentează comerțul „Vinde America”.
• De ce crește aurul în timp ce criptomonedele scad? Investitorii se îndreaptă spre aur și argint ca active defensive în timp ce criptomonedele reacționează la o lichiditate mai restrictivă și un momentum mai slab pe termen scurt.
• Ce avertizează Ray Dalio? Dalio spune că sistemul monetar global fiat se prăbușește, condus de ciclurile de datorii, tensiunile politice și schimbările de putere geopolitice.
• Cum ar putea afecta tensiunile comerciale bitcoinul pe termen lung? Analiștii spun că fricțiunile comerciale prelungite ar putea sprijini în cele din urmă bitcoinul dacă duc la o creștere mai lentă, incertitudine mai mare și politici monetare mai ușoare.