Criminalitatea cripto atinge 154 de miliarde de dolari în 2025, dar este sub 1% din activitatea on-chain

Fluxurile cripto ilicite cresc în timp ce adoptarea globală se accelerează

În pofida creșterii activității ilicite, ecosistemul mai larg al criptomonedelor continuă să se extindă rapid, pe măsură ce adoptarea se accelerează pe piețele globale. Firma de analiză blockchain Chainalysis și-a publicat Raportul 2026 privind criminalitatea cripto pe 5 martie, prezentând volume record ale tranzacțiilor ilicite alături de creșterea continuă a utilizării legitime a criptomonedelor.

Raportul detaliază creșterea abruptă a fluxurilor ilicite de criptomonede din ultimul an, afirmând:

„Potrivit datelor noastre, adresele de criptomonede ilicite au primit cel puțin 154 de miliarde de dolari în 2025. Aceasta reprezintă o creștere de 162% de la an la an (YoY), determinată în principal de o creștere dramatică de 694% a valorii primite de entități sancționate.”

Analiza subliniază că estimarea reprezintă un calcul de tip prag inferior, bazat pe adresele identificate în prezent ca fiind ilicite. Cercetătorii mai arată că entitățile sancționate, inclusiv cele legate de conflicte geopolitice și rețele financiare susținute de stat, au contribuit semnificativ la creșterea activității.

În ciuda creșterii valorii ilicite, studiul subliniază că ecosistemul cripto, în ansamblu, rămâne covârșitor legitim. Cercetătorii clarifică faptul că activitatea ilicită reprezintă doar o mică parte din utilizarea totală a blockchain-ului. Raportul afirmă:

„Aceste volume ilicite sunt totuși eclipsate de economia cripto mai largă, care constă în mare parte din volume de tranzacții legitime. Estimarea noastră privind ponderea ilicită din volumul total al tranzacțiilor cripto atribuite a crescut ușor față de 2024, dar rămâne sub 1%.”

Raportul identifică, de asemenea, o schimbare structurală în tipurile de active digitale folosite pentru activități criminale. „În ultimii câțiva ani, stablecoins au ajuns să domine peisajul tranzacțiilor ilicite și acum reprezintă 84% din tot volumul tranzacțiilor ilicite”, notează acesta. Analiștii atribuie tendința avantajelor pe care le oferă stablecoins, inclusiv volatilitate mai redusă, transferuri transfrontaliere ușoare și lichiditate ridicată pe piețele globale.

Dincolo de documentarea tendințelor infracționale, raportul abordează și rolul financiar mai amplu al infrastructurii blockchain. Cercetarea sugerează că activele digitale ar putea susține redresarea economică și accesul la servicii financiare în regiuni care se confruntă cu instabilitate financiară sau servicii bancare limitate.

Cercetătorii subliniază că transparența blockchain-ului continuă să ofere investigatorilor și autorităților de reglementare instrumente puternice pentru a urmări fluxurile ilicite, permițând în același timp inovația legitimă în sectorul activelor digitale, concluzionând:

„Dacă sunt asociate cu o reglementare solidă și cu cadre de politici incluzive, aceste instrumente ar putea ajuta guvernele să valorifice cripto nu doar pentru reziliență, ci și pentru o incluziune financiară mai largă ca parte a redresării economice.”

Întrebări frecvente 🧭

• Ce înseamnă creșterea tranzacțiilor cripto ilicite pentru investitori?
  În ciuda creșterii fluxurilor ilicite, raportul arată că utilizarea legitimă a criptomonedelor domină în continuare activitatea generală pe blockchain.
• Cât de mare este activitatea ilicită în comparație cu piața cripto totală?
  Chainalysis estimează că tranzacțiile ilicite reprezintă în continuare mai puțin de un procent din volumul total al tranzacțiilor cripto.
• De ce stablecoins domină tranzacțiile cripto ilicite?
  Stablecoins oferă volatilitate mai redusă, lichiditate puternică și transferuri transfrontaliere rapide, ceea ce le face atractive pentru transferuri ilicite.
• Poate tehnologia blockchain să sprijine în continuare creșterea financiară globală?
  Cercetătorii spun că o infrastructură blockchain transparentă ar putea extinde accesul financiar și ar putea ajuta redresarea economică cu o reglementare adecvată.