O Banco Central Europeu avança com os planos para o euro digital, com foco nos caixas eletrônicos e na segurança

Estabelecimento de regulamentos técnicos e operacionais

O Banco Central Europeu (BCE) deu mais um passo rumo à concretização do euro digital, anunciando a formação de grupos de trabalho especializados para estabelecer regras técnicas e operacionais para a moeda proposta. A iniciativa surge num momento em que os formuladores de políticas europeus veem cada vez mais a moeda digital do banco central (CBDC) como uma ferramenta vital para preservar a soberania monetária da Europa e oferecer uma alternativa local ao domínio das stablecoins denominadas em dólares americanos.

Por meio do Grupo de Desenvolvimento de Regulamentos, criado em janeiro de 2023 para elaborar a estrutura funcional do euro digital, o BCE revelou dois novos grupos de trabalho: G5 e B1.

A linha de trabalho G5 tem a tarefa de desenvolver requisitos técnicos sobre como o euro digital irá interagir com a infraestrutura física. Seu foco inclui definir como os pagamentos são iniciados em terminais via comunicação de campo próximo (NFC) ou códigos QR, bem como integrar a funcionalidade do euro digital offline às redes existentes de pontos de venda e caixas eletrônicos. O grupo também está pronto para explorar as chamadas soluções de aceitação de pagamentos “softPOS” e móveis.

A linha de trabalho B1 projetará o “ecossistema de testes” necessário para garantir que todos os serviços do euro digital atendam a rigorosos padrões de segurança e desempenho. Os membros são encarregados de criar as regras para certificar dispositivos de usuários finais e prestadores de serviços de pagamento antes que eles possam acessar a rede do euro digital.

Combate às stablecoins denominadas em dólares

Embora os documentos técnicos se concentrem na implementação, a motivação subjacente ao projeto é cada vez mais geopolítica. O BCE expressou preocupação de que, sem um euro digital, o panorama de pagamentos europeu possa se tornar excessivamente dependente de ativos digitais estrangeiros. A presidente do BCE, Christine Lagarde, tem consistentemente enquadrado o euro digital como uma necessidade estratégica para proteger a soberania monetária da Europa contra a influência de ativos estrangeiros, particularmente stablecoins denominadas em dólares americanos.

O objetivo do BCE é garantir que os cidadãos europeus tenham acesso a uma forma digital de dinheiro respaldada pelo banco central, em vez de depender de entidades privadas cujos interesses primários podem não estar alinhados com a estabilidade financeira europeia.

O BCE está enfatizando uma abordagem colaborativa, convocando especialistas do setor privado para se juntarem a essas linhas de trabalho ao lado de representantes do Eurosistema. Os princípios orientadores para ambos os grupos afirmam que, embora o euro digital deva funcionar como um serviço básico autônomo, ele também deve ser “atraente para todos os atores” e permitir que o setor privado desenvolva serviços inovadores com base nele.

“Os candidatos devem se inspirar na oportunidade de moldar o regulamento do esquema do euro digital”, afirmam os mandatos, observando que toda a propriedade intelectual resultante desse trabalho pertencerá ao BCE.

À medida que esses grupos de trabalho iniciam suas “etapas de desenvolvimento”, a visão de uma moeda digital que possa ser usada em qualquer caixa eletrônico ou caixa de loja na Europa se aproxima da realidade.

Perguntas frequentes ❓

• Quais são as novas linhas de trabalho estabelecidas pelo BCE para o euro digital? O BCE lançou as linhas de trabalho G5 e B1 para definir a estrutura técnica e os padrões de certificação para o euro digital.
• Qual é o foco da linha de trabalho G5? A linha de trabalho G5 está desenvolvendo requisitos técnicos para a interação do euro digital com a infraestrutura física, incluindo terminais de pagamento e soluções móveis.
• Qual é o papel da linha de trabalho B1? A linha de trabalho B1 é responsável por criar um ecossistema de testes para garantir que todos os serviços do euro digital atendam aos padrões de segurança e desempenho.
• Por que o euro digital é considerado uma necessidade geopolítica? O BCE considera o euro digital essencial para manter a soberania monetária da Europa e oferecer uma alternativa às stablecoins denominadas em dólares americanos.