BNY Mellon e Goldman Sachs miram mercado de fundos de $7 trilhões com tokenização de ativos digitais

Wall Street mira setor de fundos de $7 trilhões com nova investida em ativos digitais e blockchain

Uma nova estratégia de ativos digitais está ganhando força à medida que grandes operadores financeiros se movem para tokenizar ativos tradicionais, sinalizando uma mudança para mercados de capitais mais fluidos e baseados em blockchain. O Bank of New York Mellon Corporation (BNY) e Goldman Sachs anunciaram em 23 de julho uma iniciativa colaborativa de finanças digitais projetada para tokenizar registros de propriedade de Fundos do Mercado Monetário (MMFs) selecionados. Segundo dados do setor, em 16 de julho de 2025, o total de ativos de fundos do mercado monetário nos EUA era de $7,07 trilhões.

Utilizando a infraestrutura blockchain desenvolvida pela Goldman Sachs Digital Assets, o projeto permite que os clientes acessem e transacionem MMFs na plataforma LiquidityDirect do BNY através de tokens espelhados emitidos no GS DAP, o blockchain proprietário da Goldman. As empresas declararam:

Esta solução combinada marca a primeira vez nos EUA que gestores de fundos permitiram a subscrição de ações de seus MMFs via LiquidityDirect do BNY e plataformas de ativos digitais.

Blackrock, Fidelity Investments, Federated Hermes, BNY Investments Dreyfus e Goldman Sachs Asset Management estão entre os participantes iniciais. A iniciativa permite que clientes institucionais subscrevam e resgatem ações de MMF digitalmente, enquanto o BNY continua a gerenciar a custódia oficial e a liquidação dentro das estruturas de conformidade existentes.

Mathew McDermott, Diretor Global de Ativos Digitais da Goldman Sachs, enquadrou a colaboração como parte de um esforço mais amplo em direção à transformação digital nas finanças: “Usar tokens representando o valor das ações de Fundos do Mercado Monetário no GS DAP nos permitiria desbloquear sua utilidade como forma de garantia e abrir uma transferibilidade mais contínua no futuro.”

A movimentação integra o GS DAP na infraestrutura do BNY, aprimorando a mobilidade das garantias e a futura transferibilidade entre plataformas. Laide Majiyagbe, Diretora Global de Liquidez, Financiamento e Garantias no BNY, reforçou a importância do esforço:

A tokenização espelhada de ações de MMF é um primeiro passo nessa transição, e estamos orgulhosos de estar na vanguarda desta iniciativa inédita.

Enquanto a execução operacional e a orientação regulatória permanecem desafios-chave, os defensores apontam para a capacidade do blockchain de modernizar e simplificar a infraestrutura financeira. Separadamente, o BNY Mellon também anunciou recentemente sua parceria com a Ripple, selecionando o banco como o custodiante principal do stablecoin USD da Ripple, RLUSD. O BNY Mellon gerenciará as reservas do RLUSD, garantindo a movimentação fluida de ativos e reforçando a confiança no stablecoin para casos de uso empresarial, como pagamentos transfronteiriços.