Grote Bitcoin Aankoop Dreigt terwijl Strategie Nieuwe Aandelenaanbieding Vergroot tot $1 miljard

Strategy’s $1 miljard STRD-verhoging wijst op grote Bitcoin-aankoop

Software-intelligentiebedrijf Microstrategy (Nasdaq: MSTR), opererend onder de merknaam Strategy, kondigde op 6 juni aan dat het zijn eerste openbare aanbieding (IPO) van Series A Perpetual Stride Preferred Stock (STRD-aandelen) heeft geprijsd op $85 per aandeel.

De uitgifte omvat 11.764.700 aandelen en zal naar verwachting netto-opbrengsten van ongeveer $979,7 miljoen genereren na aftrek van underwritingkosten en kosten gerelateerd aan het aanbod. De afwikkeling staat gepland voor 10 juni, onder voorbehoud van de gebruikelijke afsluitingsvoorwaarden. Uitvoerend voorzitter Michael Saylor deelde het nieuws op het sociale mediaplatform X en verklaarde:

Strategy kondigt de prijsstelling van zijn Stride Perpetual Preferred Stock STRD-aanbieding aan en vergroot de deal van $250M naar $1 miljard.

Het bedrijf bevestigde zijn kapitaalallocatieplan: “Strategy is van plan de netto-opbrengsten van de aanbieding te gebruiken voor algemene bedrijfsdoeleinden, inclusief de aanschaf van bitcoin en voor werkkapitaal.”

De STRD-aandelen bieden een jaarlijks dividendrendement van 10%, uitbetaald in contanten op niet-cumulatieve basis, onder voorbehoud van verklaring door de raad van bestuur. Deze dividenden zijn gepland per kwartaal—31 maart, 30 juni, 30 september en 31 december—beginnend op 30 september 2025. Niet-betaalde dividenden zullen niet oplopen of worden doorgeschoven als ze niet zijn verklaard.

Inwisselingsrechten zijn beschikbaar als het totale aantal uitstaande aandelen onder 25% van het oorspronkelijk uitgegeven bedrag valt of onder bepaalde belastingvoorwaarden. Daarnaast kunnen houders Strategy dwingen om aandelen terug te kopen na een “fundamentele verandering” tegen een prijs gelijk aan de liquidatiepreferentie van $100 per aandeel plus eventueel verklaarde en onbetaalde dividenden.

Om prijsgevoeligheid te waarborgen, zal de liquidatiepreferentie dagelijks worden aangepast op basis van marktdynamiek, rekening houdend met recente verkoopprijzen en handelsgemiddelden. Barclays, Morgan Stanley, Moelis & Company en TD Securities treden op als gezamenlijke boekhouders, ondersteund door een syndicaat van co-managers. De transactie wordt uitgevoerd onder een effectieve shelf-registratie bij de U.S. Securities and Exchange Commission (SEC).