TRM Labs：リスクは残るものの、ラテンアメリカではコンプライアンスが進展しています

• TRM Labsの報告によると、ラテンアメリカへの違法資金流入の95%はステーブルコインによるものであり、VASP（仮想資産サービス事業者）は次に技術のアップグレードを迫られています。
• シナロア・カルテルは2025年に1,030億ドルをマネーロンダリングすると見込まれ、各国政府は今後施行されるAML法の執行を急ぐこととなった。
• これらの報告を受け、ラテンアメリカ諸国はコンプライアンス基準の強化を進めています。

TRM Labs：規制の強化でラテンアメリカでの脅威の余地は狭まっています。

暗号資産規制は国際的に進展しており、数多くの脅威が報告されているにもかかわらず、ラテンアメリカも例外ではない。ブロックチェーン・インテリジェンス企業であるTRM Labsによると、同地域における暗号資産取引と資金の流れをより安全にするための規制が導入されつつある。

TRM Labsは最近の報告書で、ステーブルコインがラテンアメリカ全域で主要な決済手段となっており、経済的特性からこうした新技術の導入に前向きな同地域において、世界中の制裁対象団体への資金流入の95％を占めていることを明らかにした。

TRM Labsは、同地域における脅威は十分に記録されており、その中にはシナロア・カルテルに関連する資金の流れも含まれると指摘しています。これらの資金は地元のブローカーやP2P取引所を利用し、中国組織を仲介者として資金洗浄を行っており、2025年だけで1,030億ドル以上が処理されると見込まれています。

また、違法な石油取引や麻薬密輸に関連する制裁措置が依然として継続していることから、ラテンアメリカは法執行機関の注目の的であり続けていると指摘しました。それでも各国政府は、こうした抜け穴を塞ぎ、業界全体のコンプライアンスを強化するために迅速に動いています。

ブラジルでは2月に可決された新規制により、仮想資産サービス提供者（VASP）が営業許可を取得するための新たな資金洗浄対策（AML）およびテロ資金供与対策（TF）を含むコンプライアンス枠組みが確立された。アルゼンチンも暗号資産市場に対する監督を強化し、AML規則、監査、資産の分離要件を含むVASP向けの登録要件を更新した。

メキシコでは依然として暗号資産関連業務がメキシコ中央銀行（Banxico）の承認を受けた組織に限定されているが、リスクベース評価、コンプライアンス担当者の指定、事業者に対する定期的なコンプライアンス監査が導入された。TRM Labsは「ラテンアメリカで事業を展開する取引所、フィンテック企業、金融機関にとって、規制要件が地域全体で同時に到来している。施行期限に先立ちコンプライアンス体制を構築した機関には明確な事業上の優位性がある」と結論づけている。