Coinbase Global Inc. mengumumkan pada hari Selasa bahwa pihaknya sedang bersiap untuk mengumpulkan $2 miliar melalui penjualan pribadi obligasi senior konversi.
Coinbase Mengungkap Penjualan Pribadi $2 Miliar dalam Surat Utang Konversi
DITULIS OLEH
BAGIKAN
Hasil Ditargetkan untuk Panggilan Tertutup, Ekspansi, Akuisisi, dan Investasi Baru
Perusahaan crypto, Coinbase Global Inc. (Nasdaq: COIN) berencana untuk mengeluarkan obligasi senilai $1 miliar yang jatuh tempo pada tahun 2029 dan tambahan $1 miliar yang jatuh tempo pada tahun 2032. Menurut pengumuman tersebut, pembeli awal akan memiliki jangka waktu 13 hari untuk meraih tambahan hingga $150 juta dari setiap kelompok.
Obligasi senior tanpa jaminan ini akan membayar bunga dua kali setahun dan ditetapkan untuk jatuh tempo pada Oktober 2029 dan Oktober 2032, kecuali jika dibeli kembali, dikonversi, atau—dalam hal obligasi 2032—ditebus. Langkah ini diambil tidak lama setelah Coinbase mencatat laba Q2 yang sebesar $ 1,43 miliar, didorong oleh lonjakan pasar crypto dan langkah-langkah strategis yang tajam.
Coinbase juga berencana untuk membuat perjanjian panggilan tertutup dengan lembaga keuangan terpilih untuk setiap seri obligasi. Perusahaan mengatakan bahwa pengaturan ini dirancang untuk membatasi potensi dilusi saham umum Kelas A jika obligasi dikonversi, sambil membantu mengimbangi pembayaran tunai di atas jumlah pokok obligasi yang dikonversi—dalam batas yang disepakati.
Menariknya, Coinbase mencatat bahwa pihak yang berlawanan pilihan yang menyiapkan lindung nilai dapat masuk ke perdagangan derivatif atau membeli saham Coinbase mendekati tanggal penetapan harga, yang mungkin mempengaruhi harga saham dan obligasi. Perusahaan menambahkan bahwa penyesuaian lindung nilai selanjutnya juga dapat mempengaruhi harga pasar dan berpotensi mengubah ketentuan konversi untuk pemegang obligasi.
Saham Coinbase yang terdaftar di Nasdaq, COIN, ditutup pada hari Senin di $318.17, naik sekitar 1% untuk hari itu. Meskipun harga saham baru-baru ini mencapai level tertinggi sepanjang masa, harga saham telah turun 16,9% selama minggu lalu dan lebih dari 9% sejak bulan lalu. Namun, sepanjang tahun ini, COIN naik hampir 25% terhadap dolar AS. Pada hari Selasa, perusahaan mengatakan sebagian dari hasil bersih dari penjualan pribadi akan mendanai transaksi panggilan tertutup.
Jika opsi obligasi tambahan dilaksanakan, hasil tersebut juga akan diarahkan menuju lebih banyak panggilan tertutup. Dana yang tersisa akan dialokasikan untuk penggunaan perusahaan umum, yang dapat mencakup modal kerja, investasi baru, akuisisi, atau membeli kembali utang dan sekuritas ekuitas lainnya.
