Strategy Incorporated, ranije poznat kao Microstrategy, predao je zahtjev za ponudu od 4,2 milijarde USD svojih varijabilnih dionica serije A Perpetual Stretch Preferred Stock (STRC), dok je izvijestio o rekordnom neto prihodu u drugom tromjesečju od 10 milijardi dolara, podržanom nerealiziranim dobicima na golemim bitcoin zalihama.
Rekordni kvartal: Strategija zarađuje 10 milijardi dolara, podnosi zahtjev za 4,2 milijarde dolara za kupnju još Bitcoina
NAPISAO
PODIJELI
Strategija najavljuje ponudu STRC od 4.2B USD i rekordni 10B USD neto prihod u drugom tromjesečju
Strategija je podnijela prospekt za “at-the-market” ponudu do 4,2 milijarde dolara svojih varijabilnih dionica serije A Perpetual Stretch Preferred Stock, koje se trguju pod simbolom “STRC.” Prodajni agenti uključuju TD Securities, Barclays Capital, The Benchmark Company, Clear Street i Morgan Stanley. Prihodi su namijenjeni za opće korporativne svrhe, uključujući stjecanje bitcoina i financiranje obrtnog kapitala.
STRC dionice imaju početnu likvidacijsku prednost od $100 po dionici i akumuliraju kumulativne mjesečne dividende. Početna stopa dividende postavljena je na 9.00% godišnje. Strategija zadržava pravo prilagodbe budućih stopa dividende, unutar definiranih ograničenja, s ciljem održavanja cijene dionica blizu njihovog nominalnog iznosa od $100. Prva mjesečna dividenda od $0,80 po dionici proglašena je 31. srpnja, s isplatom 31. kolovoza. Tvrtka je upravo prikupila golemih 2,521 milijarde dolara i kupila 21,021 BTC nakon što je inicijalna javna ponuda (IPO) zatvorena.
Istovremeno, Strategija je objavila rekordne financijske rezultate za drugo tromjesečje koje završava 30. lipnja 2025. Tvrtka je izvijestila o operativnom prihodu od 14,03 milijarde dolara, što je 7,106% povećanje u odnosu na prethodnu godinu, prvenstveno potaknuto nerealiziranim dobicima od 14,0 milijardi dolara na zalihama bitcoina nakon prihvaćanja računovodstva po fer vrijednosti. Neto prihod dostigao je 10,02 milijarde dolara, ili 32,60 dolara po razrijeđenoj dionici, u usporedbi s neto gubitkom od 102,6 milijuna dolara u drugom tromjesečju 2024.
Bitcoin zalihe strategije narasle su na 597,325 bitcoina zaključno s 30. lipnjem 2025., s ukupnim troškom od 42,4 milijarde dolara i tržišnom vrijednošću od 64,4 milijarde dolara. Tvrtka je dodala 69,140 bitcoina tijekom tromjesečja koristeći prihode iz aktivnosti na tržištima kapitala. Do danas, Strategija je postigla BTC Yield od 25,0% i BTC $ Gain od 13,2 milijarde dolara.
Prikupljanje kapitala bilo je značajno u drugom tromjesečju. Strategija je generirala 6,8 milijardi dolara neto prihoda kroz “at-the-market” ponude svoje obične dionice klase A (5,2 milijarde dolara) i raznih preferencijalnih dionica (STRK, STRF, STRD), plus početna javna ponuda STRD od 979,7 milijuna dolara. Dodatnih 3,7 milijardi dolara prikupljeno je u srpnju, uključujući STRC IPO od 2,5 milijarde dolara.
Na temelju pretpostavljene cijene bitcoina na kraju godine od 150,000 dolara po novčiću, Strategija je objavila smjernice za financijsku 2025. godinu s projekcijama operativnog prihoda od 34 milijarde dolara, neto prihoda od 24 milijarde dolara i razrijeđene zarade po dionici od 80 dolara. Tvrtka je također podigla svoj cilj godišnjeg BTC Yielde na 30,0% i BTC $ Gain cilj na 20 milijardi dolara.
Strategija je izložila okvir za upravljanje svojim “at-the-market” programom običnih dionica na temelju svoje “mNAV” metrike i uvela smjernice temeljem pravila za prilagodbu budućih STRC stopa dividende mjesečno, povezano s nedavnom trgovačkom cijenom. Tvrtka je držala 628,791 bitcoina zaključno s 29. srpnjem 2025.
