Coinbase otkriva privatnu prodaju konvertibilnih bilješki u vrijednosti od 2 milijarde dolara

Sredstva ciljana za ograničene pozive, širenje, akvizicije i svježe investicije

Kripto tvrtka, Coinbase Global Inc. (Nasdaq: COIN) planira izdati obveznice u vrijednosti od 1 milijarde dolara koje dospijevaju 2029. i još 1 milijardu dolara koje dospijevaju 2032. godine. Prema objavi, rani kupci će imati prozor od 13 dana da preuzmu do dodatnih 150 milijuna dolara iz svake serije.

Ove više neosigurane obveznice će plaćati kamatu dvaput godišnje i trebale bi dospjeti u listopadu 2029. i listopadu 2032., osim ako ne budu otkupljene, konvertirane ili—kada je riječ o obveznicama iz 2032.—iskupljene. Ovaj potez dolazi ubrzo nakon što je Coinbase objavio veliki dobitak od 1,43 milijarde dolara u drugom kvartalu, poguran dobitkom na kripto tržištu i oštrim strateškim potezima.

Coinbase također planira sklopiti dogovore o ograničenim pozivima s odabranim financijskim institucijama za svaku seriju obveznica. Tvrtka kaže da su ovi aranžmani dizajnirani kako bi se ograničila potencijalna razvodnjenost svojih redovnih dionica klase A ako se obveznice konvertiraju, dok pomažu nadoknaditi bilo kakve gotovinske isplate iznad iznosa glavnice konvertiranih obveznica—unutar dogovorenog ograničenja.

Zanimljivo, Coinbase je primijetio da bi opcijske protustranke koje postavljaju zaštite mogle ući u trgovanje derivatima ili kupiti dionice Coinbasa blizu datuma određivanja cijene, što bi moglo utjecati i na cijene dionica i obveznica. Tvrtka je dodala da bi kasnijim prilagodbama zaštite također mogle utjecati tržišne cijene i potencijalno promijeniti uvjete konverzije za vlasnike obveznica.

Ciscoine dionice na Nasdaqu, COIN, zatvorene su u ponedjeljak na $318,17, što je porast od oko 1% za taj dan. Iako je cijena dionica nedavno zabilježila povijesni vrhunac, pala je za 16,9% tijekom prošlog tjedna i više od 9% od prošlog mjeseca. Ipak, od početka godine, COIN je porastao za gotovo 25% u odnosu na američki dolar. U utorak je tvrtka rekla da će dio neto prihoda od privatne prodaje financirati transakcije ograničenih poziva.

Ako se dodatne opcije obveznica iskoriste, ti će prihodi također biti usmjereni prema daljnjim ograničenim pozivima. Sva preostala sredstva predviđena su za opće korporativne namjene, što može uključivati obrtni kapital, nova ulaganja, akvizicije ili otkup drugih dužničkih i vlasničkih vrijednosnih papira.