תוכנית האסטרטגיה להנפקת מניות נוספת לתמיכה ברכישות ביטקוין חדשות

Strategy מתכננת הנפקה חדשה של מניות בכורה מסדרת A מקושרות לביטקוין עם תשואה של 10%

התיאבון של משקיעים לניירות ערך מגובי נכסים היברידיים מתחזק ככל שמוסדות משלבים בין מבנים פיננסיים מסורתיים לחשיפה לנכסים דיגיטליים. חברת Strategy Inc. (נאסד”ק: STRF/STRC/STRK/STRD/MSTR) הודיעה ב-3 בנובמבר שהיא מתכננת הנפקה ראשונית (IPO) של 3.5 מיליון מניות בכורה מקושרות לביטקוין במטבע אירו עם תשואה של 10% מסדרת A (STRE), רשומות תחת חוק ניירות הערך האמריקאי משנת 1933.

המהלך משקף את התרחבותו המתמשכת של מודל הקצאת ההון המבוסס על ביטקוין של Strategy, אשר ממצב את החברה כמאלפת בולטת לשילוב נכסים דיגיטליים בפיננסיים התאגידיים. ההודעה מציינת:

Strategy מתכוונת להשתמש בהכנסות נטו מההנפקה למטרות כלליות של החברה, כולל רכישת ביטקוין והון חוזר.

מניות STRE יציעו דיבידנד שנתי של 10%, שינתן רבעונית החל מה-31 בדצמבר 2025, עם ריבית מורכבת על דיבידנדים נדחים שיכולה לעלות עד 18% בשנה. החברה שומרת על זכויות פדיון בתנאים מוגדרים, בעוד שמשקיעים יכולים לבקש רכישה במקרה של “שינוי יסודי.”

בנק Barclays Plc, חברת Morgan Stanley & Co. International Plc, חברת Moelis & Company LLC, חברת SG Americas Securities LLC, חברת TD Securities (USA) LLC, חברת Canaccord Genuity Ltd., וחברת Stonex Financial Inc. פועלים כמנהלים משותפים של הרישום. ההנפקה פתוחה רק למשקיעים מוסדיים בתוך האזור הכלכלי האירופי ובריטניה, כאשר השתתפות קמעונאית אסורה.

לחיזוק האסטרטגיה שלה מבוססת הביטקוין, Strategy Inc. מגדילה את מאמצי הצבירה כדי לשמר את יחודתה כבעלת הביטקוין התאגידית הגדולה בעולם. החברה חשפה ב-3 בנובמבר שהיא רכשה 397 BTC בערך של כ-45.6 מיליון דולר במחיר ממוצע של 114,771 דולר לביטקוין במהלך השבוע שהסתיים ב-2 בנובמבר. אנליסטים רואים במקביל את הנפקת המניות והצטברות הביטקוין כמאמץ מתואם לחזק את מבנה ההון של החברה תוך העמקת החשיפה לנכסים דיגיטליים, והמשכים הקשר בין מכשירים פיננסיים מסורתיים לביצועי השוק הקריפטוגרפי.

שאלות נפוצות ⏰

• מהי ההנפקה החדשה של Strategy בניירות ערך?
  Strategy משיקה מניות בכורה מסדרת A במטבע אירו עם תשואה של 10% כדי לשלב בין הכנסה ברמה מוסדית וחשיפה לביטקוין.
• כיצד תשתמש Strategy בהכנסות מההנפקה?
  ההכנסות ישמשו למטרות כלליות של החברה, כולל רכישת ביטקוין נוספת להרחבת אחזקות הנכסים הדיגיטליים שלה.
• מהי מבנה הדיבידנד למניות STRE?
  המניות ישלמו דיבידנד שנתי של 10%, שיצטבר עד 18% אם נדחה, עם תשלומים רבעוניים שיתחילו בדצמבר 2025.
• מדוע Strategy מגדילה את אחזקות הביטקוין שלה?
  החברה ממשיכה לחזק את מעמדה כבעלת הביטקוין התאגידית הגדולה בעולם כדי להניע תשואה והערכת הון במשויכות לצמיחת שוק הקריפטו.