קבצי אסטרטגיה להנפקה של מניות בכורה חדשות מסוג 'Stretch' למימון רכישות נוספות של ביטקוין

תוכניות Strategy להנפקת מניות STRC עם דיבידנד התחלתי של 9% לגיוס כספים עבור ביטקוין

החברה הגישה בקשה להנפקה של 5 מיליון מניות של “Variable Rate Series A Perpetual Stretch Preferred Stock” (מניות STRC) בערך נקוב של $100 למניה, במטרה לגייס כ-500 מיליון דולר לפני הוצאות.

הכנסות נטו מההנפקה מיועדות למטרות תאגידיות כלליות, כולל רכישת יחידות נוספות של ביטקוין (BTC) ומתן הון חוזר. זוהי ההנפקה הרביעית של מניות בכורה של Strategy שמיועדת לממן את אסטרטגיית אוצר הביטקוין שלה.

מניית ה-Stretch (STRC) תשלם דיבידנדים חודשיים מצטברים, עם שיעור שנתי התחלתי של 9.00%. ל-Strategy יש את הזכות להתאים את השיעור המשתנה הזה מדי חודש, בכפוף להגבלות מסוימות שמטרתן לשמור על מחיר המניה קרוב לערך הנקוב של $100. ההודעה מציינת כי דיבידנדים שלא שולמו יתבצעו עם ריבית חודשית.

Strategy יכולה לפדות מניות בתנאים מסוימים, כולל לאחר רישום במסחר מרכזי במחיר של $101 למניה בתוספת דיבידנדים שלא שולמו. תרחישי פדיון נוספים כוללים פדיונות “ניקוי” לסכומים קטנים ופדיונות מס, שניהם משלמים את העדיפות בנזילה בתוספת דיבידנדים.

גופים כמו Morgan Stanley, Barclays, Moelis & Company, ו-TD Securities הם מנהלי ספרים שותפים. מספר חברות אחרות הן מנהלות משותפות למען ההנפקה. Strategy, שמחזיקה 607,770 ביטקוין נכון להיום, משתמשת בהכנסות מהנפקות הון וחוב כדי לצבור ביטקוין כנכס האוצר הראשי שלה. עד כה, ההימור הזה על ביטקוין השתלם מאוד.