Un tribunal de Seattle condamne un ancien directeur financier pour avoir effectué un pari non autorisé de 35 millions de dollars en cryptomonnaie

Une activité parallèle secrète

La tentative d'un ancien directeur financier (CFO) de transformer la trésorerie de son employeur en une « ferme de rendement » personnelle en cryptomonnaie s'est soldée par une peine de prison fédérale. Nevin Shetty, 42 ans, ancien directeur financier de Fabric, une licorne du commerce électronique basée à Seattle, a été condamné le 5 mars à deux ans de prison pour fraude électronique après avoir secrètement détourné 35 millions de dollars vers un système de finance décentralisée (DeFi) qui s'est effondré en moins d'un mois.

Selon un communiqué de presse du bureau du procureur américain, Shetty a contribué à l'élaboration d'une politique d'investissement stricte et conservatrice pour les centaines de millions de dollars de capital-risque de l'entreprise. Cependant, au début de l'année 2022, Shetty a lancé une activité parallèle appelée HighTower Treasury. Les procureurs affirment que le plan de Shetty était un arbitrage cryptographique classique.

Après avoir transféré 35 000 100 dollars de la trésorerie de Fabric vers HighTower, Shetty a injecté ces fonds dans des protocoles de prêt DeFi, en particulier l'écosystème Terra/Luna, qui offrait à l'époque des rendements annuels de 20 % ou plus. Shetty prévoyait de verser à Fabric un modeste rendement « sûr » de 6 %, tout en empochant les 14 % restants pour lui-même et son partenaire.

Au cours des 30 premiers jours, le stratagème semblait fonctionner, générant environ 133 000 dollars de bénéfices personnels. Cependant, le pari s'est transformé en cauchemar en mai 2022 lorsque le stablecoin TerraUSD (UST) s'est déprécié, provoquant une perte de 40 milliards de dollars. En quelques jours, les 35 millions de dollars de trésorerie de Fabric détenus par Shetty ont vu leur valeur chuter à pratiquement rien.

« Cette perte a eu des conséquences importantes et graves pour l'entreprise », a déclaré la juge fédérale américaine Tana Lin lors du prononcé de la sentence. « Vos actions ont bouleversé la vie de ces 60 personnes (qui ont été licenciées)… Vous avez failli mettre l'entreprise en faillite… Vous jouiez avec de l'argent qui ne vous appartenait pas. »

Le trou financier laissé par le pari crypto raté a contraint Fabric à licencier 60 employés, un point que l'accusation a souligné comme étant un « dommage irréparable » causé par la cupidité de Shetty. Malgré l'argument de la défense selon lequel Shetty avait simplement effectué un « investissement non autorisé » plutôt que commis une fraude, le jury a estimé que son « tissu de mensonges » — notamment le fait d'avoir caché les transferts au conseil d'administration et aux autres dirigeants — constituait une activité criminelle.

« Il a choisi des protocoles de prêt DeFi à haut rendement qui promettaient des rendements de 20 % », a déclaré Charles Neil Floyd, premier assistant du procureur général des États-Unis. « Ses mensonges n'ont pas trompé le jury. » L'affaire Shetty est l'une des condamnations pénales les plus importantes à ce jour impliquant une mauvaise gestion de la trésorerie d'une entreprise et le secteur volatile de la DeFi.

FAQ ❓

• De quoi Nevin Shetty a-t-il été reconnu coupable ? Il a été condamné à deux ans de prison pour fraude électronique après avoir détourné 35 millions de dollars de son employeur.
• Comment Shetty a-t-il tenté de tirer profit des fonds de l'entreprise ? Il a détourné l'argent vers un système personnel de yield farming de cryptomonnaies via une activité parallèle appelée HighTower Treasury.
• Quel a été le résultat de la stratégie d'investissement de Shetty ? La stratégie s'est effondrée lorsque le stablecoin TerraUSD s'est déprécié, entraînant la perte presque totale des fonds investis.
• Quel a été l'impact des actions de Shetty sur l'entreprise ? Fabric a été contrainte de licencier 60 employés en raison des turbulences financières causées par les activités frauduleuses de Shetty.