Strategy prévoit une offre supplémentaire d'actions pour financer de nouveaux achats de Bitcoin.

Strategy prévoit une nouvelle offre d’actions privilégiées de série A liées au bitcoin avec un rendement de 10%

L’appétit des investisseurs pour les titres adossés à des actifs hybrides se renforce à mesure que les institutions mélangent des structures financières traditionnelles avec une exposition aux actifs numériques. Strategy Inc. (Nasdaq : STRF/STRC/STRK/STRD/MSTR) a annoncé le 3 novembre qu’elle prévoit une introduction en bourse (IPO) de 3,5 millions d’actions de sa 10% Series A Perpetual Stream Preferred Stock (STRE) libellées en euros, enregistrées sous le U.S. Securities Act de 1933.

Cette démarche reflète l’expansion continue du modèle d’allocation de capital basé sur le bitcoin de Strategy, qui a positionné l’entreprise comme un indicateur de l’intégration des actifs numériques dans la finance d’entreprise. L’annonce déclare :

Strategy a l’intention d’utiliser le produit net de l’offre pour des objectifs généraux d’entreprise, y compris l’acquisition de bitcoin et pour le fonds de roulement.

Les actions STRE offriront un dividende annuel de 10%, payable trimestriellement à partir du 31 décembre 2025, avec un intérêt composé sur les dividendes différés pouvant atteindre un maximum de 18% par an. L’entreprise conserve des droits de rachat sous des conditions définies, tandis que les investisseurs peuvent demander le rachat en cas de “changement fondamental.”

Barclays Bank Plc, Morgan Stanley & Co. International Plc, Moelis & Company LLC, SG Americas Securities LLC, TD Securities (USA) LLC, Canaccord Genuity Ltd., et Stonex Financial Inc. servent de gestionnaires principaux pour l’offre. L’offre est ouverte uniquement aux investisseurs institutionnels au sein de l’Espace Économique Européen et du Royaume-Uni, avec une participation de détail interdite.

En renforçant sa stratégie axée sur le bitcoin, Strategy Inc. intensifie ses efforts d’accumulation pour maintenir sa domination en tant que plus grand détenteur d’entreprise de BTC au monde. La société a révélé le 3 novembre qu’elle avait acquis 397 BTC pour environ 45,6 millions de dollars à un prix moyen de 114,771 dollars par bitcoin pendant la semaine se terminant le 2 novembre. Les analystes considèrent l’émission simultanée d’actions et l’accumulation de bitcoins comme un effort coordonné pour renforcer la structure de capital de l’entreprise tout en approfondissant l’exposition aux actifs numériques, liant davantage les instruments d’équité traditionnels à la performance du marché des cryptomonnaies.

FAQ ⏰

• Quelle est la nouvelle offre de titres de Strategy ?
  Strategy lance une 10% Series A Perpetual Stream Preferred Stock libellée en euros pour mélanger un revenu de qualité institutionnelle avec une exposition au bitcoin.
• Comment Strategy utilisera-t-elle le produit de l’offre ?
  Le produit financera des objectifs généraux d’entreprise, y compris des acquisitions supplémentaires de bitcoin pour étendre ses avoirs en actifs numériques.
• Quelle est la structure de dividende pour les actions STRE ?
  Les actions verseront un dividende annuel de 10%, composé jusqu’à 18% si différé, avec des paiements trimestriels à partir de décembre 2025.
• Pourquoi Strategy augmente-t-elle ses avoirs en bitcoin ?
  L’entreprise continue de renforcer sa position en tant que plus grand détenteur d’entreprise de bitcoin pour accroître le rendement et l’appréciation du capital liés à la croissance du marché des cryptos.