Bitcoin Shockwave : Les 2 milliards de dollars de nouveaux capitaux de Strategy prêts pour un achat massif de BTC

Strategy Lève 2 Milliards de Dollars et Se Prépare pour Son Prochain Grand Investissement en Bitcoin

La société de logiciels intelligents Microstrategy (Nasdaq: MSTR), maintenant rebaptisée Strategy, a annoncé un achat imminent de bitcoin avec sa dernière initiative de levée de fonds. Le 20 février, l’entreprise a annoncé la fixation réussie du prix de son offre de 2,0 milliards de dollars de billets seniors convertibles à 0% échéant en 2030. L’opération, qui devrait se conclure le 21 février, accorde aux acquéreurs initiaux une option pour acheter jusqu’à 300 millions de dollars supplémentaires en billets.

“Strategy estime que le produit net de cette offre sera d’environ 1,99 milliard de dollars (ou environ 2,28 milliards de dollars si les acquéreurs initiaux exercent pleinement leur option d’achat de billets supplémentaires), après déduction des frais et des dépenses estimées,” a détaillé l’entreprise, ajoutant :

Strategy a l’intention d’utiliser le produit net de cette offre à des fins commerciales générales, y compris l’acquisition de bitcoin et pour le fonds de roulement.

Les nouveaux billets émis sont des obligations seniors, non garanties, arrivant à échéance le 1er mars 2030, et ne portent aucun intérêt régulier. Les investisseurs peuvent les convertir sous certaines conditions avant le 3 décembre 2029, avec une convertibilité totale par la suite jusqu’à l’échéance. Strategy conserve la flexibilité de régler les conversions en espèces, en actions ou par une combinaison des deux.

Le taux de conversion initial est fixé à 2,3072 actions par tranche de 1 000 $ de montant principal des billets, ce qui équivaut à un prix de conversion d’environ 433,43 $ par action—soit une prime de 35% par rapport au prix moyen pondéré de l’action de l’entreprise au 19 février 2025, qui était de 321,05 $. Les droits de rachat deviennent actifs le 5 mars 2027, à condition que le prix de l’action dépasse 130% du prix de conversion pendant une période prédéterminée.

Ce dernier mouvement réaffirme l’engagement continu de Strategy envers le bitcoin en tant que principal actif de réserve de trésorerie, renforçant sa position de plus grand détenteur d’entreprise de bitcoin au monde avec environ 478,740 BTC. Michael Saylor, président exécutif de Strategy, reste inébranlable dans ses perspectives optimistes, projetant la valeur du bitcoin à potentiellement atteindre 13 millions de dollars d’ici 2045, avec un scénario optimal de 49 millions de dollars et une estimation de 3 millions de dollars dans le pire des cas. La stratégie agressive d’acquisition de l’entreprise, soutenue par les marchés de capitaux, souligne sa croyance inébranlable dans le potentiel à long terme du bitcoin.