Interactive Brokers محصولات آتی نانو بیت‌کوین و اتر را به مشتریان جهانی ارائه می‌دهد

لایه‌ای جدید از قراردادهای آتی—کوچک‌تر، پایدارتر و رگوله شده

در روز سه‌شنبه، اینترکتیو بروکرز اعلام کرد که قراردادهای آتی نانو بیت‌کوین و نانو اتر که در مشتقات کوین‌بیس فهرست شده‌اند را راه‌اندازی کرده است و این محصولات را مستقیماً از طریق پلتفرم IBKR برای مشتریان واجد شرایط فراهم کرده است. این قراردادها شامل انقضا ماهانه و ساختارهای سبک مستمر هستند و به صورت 24 ساعته معامله می‌شوند، و به مشارکت کنندگان بازار راه دیگری برای دستیابی به قرارگیری کریپتو ارائه می‌دهند بدون ترک یک محل معامله قراردادهای آتی رگوله شده.

قراردادهای نانو عمداً به اندازه‌ای متواضع هستند—0.01 بیت‌کوین و 0.10 اتر—که نیازهای سرمایه را کاهش می‌دهند و اجازه اندازه‌گیری دقیق‌تر موقعیت‌ها را می‌دهند. قراردادهای آتی سبک مستمر به گونه‌ای طراحی شده‌اند که قیمت‌های نقطه‌ای را به دقت دنبال کنند، که نیاز به جایگزینی مکرر قرارداد را کاهش می‌دهد و در عین حال انعطاف‌پذیری برای معامله‌گران فعال حفظ می‌شود.

برای اینترکتیو بروکرز، این حرکت بیشتر به معنای پالایش است تا تازگی. این شرکت از قبل دسترسی به بیش از 170 بازار جهانی را به مشتریان ارائه می‌دهد، از سهام، گزینه‌ها، آتی، ارز خارجی، اوراق قرضه، و دارایی‌های دیجیتال. افزودن مشتقات نانو کریپتو کوین‌بیس، پیوندی بین تجارت مشتقات سنتی و قرارگیری کریپتو در یک رابط واحد بهبود می‌بخشد.

مدیر عامل میلان گالیک این راه‌اندازی را به عنوان گسترش عملی و نه جهش به سمت ابهام توصیف کرد، با تأکید بر انعطاف‌پذیری، نیاز‌های کمتر به حاشیه و اجرای رگوله شده. کوین‌بیس پیشنهادی نیز از سوی مدیر عامل جهانی گرگ توسار گفته شد، که دسترسی و ساختار رگوله شده را به عنوان اهداف طراحی کلیدی مطرح کرده است.

برای درک اینکه چرا گسترش کریپتو اینترکتیو بروکرز به این شکل است، کمک می‌کند تا به دور دست نگاه کنیم. این شرکت در سال 1977 توسط توماس پیترفای تأسیس شد، دهه‌ها قبل از استاندارد شدن معاملات آنلاین. چیزی که به عنوان یک عملیات بازارسازی آغاز شد به یکی از اولین کارگزاری‌های کاملاً خودکار الکترونیکی تکامل یافت، که بر پایه تکنولوژی اختصاصی و کنترل هزینهء تهاجمی ساخته شد.

اینترکتیو بروکرز در سال 2007 به بازار عمومی عرضه شد و به تدریج به یک پلتفرم جهانی خدمت‌کننده به معامله‌گران فعال، موسسات، صندوق‌های پوشش ریسک و مشاوران سرمایه‌گذاری ثبت شده رشد کرد. در انتهای سال 2024، شرکت بیش از 3.3 میلیون حساب مشتری و حدود 568 میلیارد دلار سرمایه مشتری گزارش داد، با اکثریت کاربران در خارج از ایالات متحده.

اینترکتیو بروکرز اولین برخورد خود با کریپتو را در دسامبر ۲۰۱۷ داشته است، زمانی که یکی از اولین کارگزاری‌های سنتی بود که دسترسی به قراردادهای آتی بیت‌کوین فهرست شده در بورس‌های رگوله شده ایالات متحده را فراهم کرد. این تصمیم به مشتریان اجازه داد تا بدون خطر نگهداری، تعامل با قیمت‌ها داشته باشند، در زمانی که بازارهای کریپتو اسپات هنوز به صورت عمده رگوله نشده بودند.

این رویکرد اولین به مشتقات، تعیین‌کننده مسیر بود. به جای عجله در معاملات مستقیم کریپتو، شرکت منتظر راه‌اندازی حفاظ‌های رگوله واضحتر و شرکای دارای سطح سازمانی بود.

در سپتامبر 2021، اینترکتیو بروکرز به تجارت کریپتو اسپات از طریق Paxos Trust Company گسترش داد، که در ابتدا از بیت‌کوین (BTC)، اتریوم (ETH)، لایت‌کوین (LTC) و بیت‌کوین کش (BCH) پشتیبانی می‌کرد. یک ماه بعد، شرکت تجارت کریپتو را به مشاوران سرمایه‌گذاری ثبت شده ایالات متحده گسترش داد، که به مشاوران امکان داد دسترسی به دارایی‌های دیجیتال را در کنار سهام، اوراق قرضه و اختیار معامله مدیریت کنند.

کمیسیون‌ها به صورت آگاهانه‌ای پایین تنظیم شده بودند و اجرا و نگهداری با طرف‌های دارای رگوله باقی ماند – ساختاری که IBKR را از بسیاری از شکست‌هایی که بعداً از بخش کریپتو منتشر شد محافظت کرد.

همچنین بخوانید: استارتاپ متمرکز بر استیبل‌کوین تمپو پس از خرید پروتکل اجتماعی توسط نی‌نار، بنیان‌گذاران فارکستر را اضافه می‌کند

از آنجا، اینترکتیو بروکرز دسترسی به کریپتو را منطقه به منطقه گسترش داد. مشتریان هنگ‌کنگ در سال 2023 امکان معامله محدود کریپتو از طریق OSL Digital Securities را دریافت کردند و در ادامه با گسترش به بریتانیا در سال 2024. هر راه‌اندازی منعکس‌کننده چارچوب‌های رگوله محلی بود تا یک استراتژی یک اندازه مناسب همه.

در سال 2025، شرکت افزودن دارایی‌ها را تسریع کرد، با وارد کردن سولانا (SOL)، کاردانو (ADA)، XRP، دوج‌کوین (DOGE)، و بعداً چین‌لینک (LINK)، اولانچ (AVAX) و سوی (SUI) از طریق همکاری با Zero Hash و Paxos. در همان سال، اینترکتیو بروکرز شروع به راه‌اندازی تزریق سرمایه استیبل کوین کرد، با شروع از سپرده‌های USDC برای حساب‌های ایالات متحده و به زودی گسترش حمایت از بلاک‌چین در اوایل 2026.

هدف راحتی عملیاتی بود – تامین مالی ۲۴ ساعته و کاهش اصطکاک – به جای صدور یک توکن خصوصی.

راه‌اندازی مشتقات کوین‌بیس به طور کامل در این مسیر اندازه‌گیری‌شده قرار می‌گیرد. با ارائه قراردادهای نانو در یک بورس رگوله شده، اینترکتیو بروکرز به مشتریان یک ابزار مدیریت ریسک دیگر ارائه می‌دهد بدون تغییر فلسفه اصلی خود. اندازه‌های کوچکتر قرارداد مشارکت را گسترش می‌دهند، در حالی که ساختارهای سبک مستمر به معامله‌گرانی که می‌خواهند پایداری بدون نیاز به نگهداری مداوم می‌خواهند، جذابیت دارند.

این نیز یادآور این است که استراتژی کریپتوی IBKR افزودنی است، نه تحول‌ساز. کریپتو در کنار سهام، قراردادهای آتی، و فارکس وجود دارد – نه بالای آنها.

یک کارگزاری که بدون بازآفرینی خود رشد می‌کند

قدرت اینترکتیو بروکرز همیشه زیرساخت بوده است. تکامل کریپتوی آن همان DNA را منعکس می‌کند: شرکای رگوله شده، کارمزدهای کم، نقدینگی عمیق و یکپارچه‌سازی دقیق با ابزارهای معاملات موجود. این شرکت از ماجراجویی‌های پر زرق و برق در NFTها یا مالیات غیرمتمرکز اجتناب کرده است، و به جای آن به کارکردی که به کاربران حرفه‌ای جذاب است، ترجیح داده است.

با افزودن قراردادهای آتی نانو بیت‌کوین و اتر کوین‌بیس، اینترکتیو بروکرز دنبال کردن روندها نیست – بلکه بهبود دسترسی است. این حرکت موقعیت شرکت را به عنوان پلی بین بازارهای سنتی و دارایی‌های دیجیتال تقویت می‌کند، که برای معامله‌گرانی ساخته شده است که دقت، رگولاسیون و مقیاس را به نمایش ترجیح می‌دهند.

سوالات پرتکرار ❓

• اینترکتیو بروکرز چه اعلام کرد؟
  اینترکتیو بروکرز قراردادهای نانو بیت‌کوین و نانو اتر را از مشتقات کوین‌بیس به پلتفرم معاملاتی خود اضافه کرد.
• قراردادهای آتی نانو کریپتو چیست؟
  آنها قراردادهای آتی کوچکتری هستند که برای کاهش هزینه ورود و بهبود اندازه‌گیری موقعیت‌ها طراحی شده‌اند.
• آیا قراردادها رگوله شده‌اند؟
  بله، این قراردادهای آتی در یک بورس رگوله شده ایالات متحده از طریق مشتقات کوین‌بیس معامله می‌شوند.
• چه کسانی می‌توانند آنها را معامله کنند؟
  در دسترس بودن به حوزه قضایی، نوع حساب و مجوزهای معاملاتی بستگی دارد.