دیوار مقاومت: Cryptoquant از کاهش تقاضا هشدار می‌دهد زیرا بیت‌کوین به سمت پشتیبانی حیاتی کاهش می‌یابد

بیت‌کوین با مقاومت قوی روبرو است

بیت‌کوین با ضعیف‌ترین شرایط خود از زمان آغاز چرخه صعودی در اوایل ۲۰۲۳ روبرو است، بر اساس تحلیل دقیق از تحلیلگران cryptoquant.com. با تجارت بیت‌کوین در نزدیکی ۸۴۳۸۶ دلار و کاهش تقریباً ۳۳٪ از اوج قیمت، گزارش نشان‌دهنده مجموعه‌ای از سیگنال‌های فنی و مبتنی بر تقاضا است که به صورت جمعی به یک مرحله نزولی قوی اشاره می‌کنند.

Cryptoquant تأکید می‌کند که شاخص Bull Score آن به ۲۰ از ۱۰۰ سقوط کرده است، سطحی که با استرس عمیق بازار همراه است. شکاف قاطع زیر میانگین متحرک ۳۶۵ روزه بیت‌کوین مرکز deteriorating فنی است که اولین چنین شکست بعد از تأیید بازار خرس ۲۰۲۲ است. محققان تأکید می‌کنند که بیت‌کوین در حال حاضر آن میانگین را در هر اصلاحیه چرخه فعلی نگه داشته است تا کنون، و به این شکست وزن اضافی می‌دهند.

کاهش تقاضا به همان اندازه قابل توجه است. Cryptoquant اشاره می‌کند که خرید شرکت‌های خزانه‌داری—یک نیروی عمده در اوایل سال—پس از اینکه این شرکت‌ها کاهش سرمایه‌های بازار ۷۰٪–۹۰٪ را تجربه کردند، عملا متوقف شده است که امکان افزایش سرمایه و افزودن بیت‌کوین به خزانه‌هایشان را از بین می‌برد. انباشت استراتژی نیز به شدت کاهش یافته است، از ۱۷۱۰۰۰ بیت‌کوین در دسامبر ۲۰۲۴ به فقط ۹۶۰۰ بیت‌کوین در حال حاضر کاهش یافته است درحالی‌که ارزش بازاری آن به ارزش دارایی‌های آن نزدیک شده است.

همچنین بخوانید: مشاهده قیمت بیت‌کوین: روند نزولی روزانه کنترل بیشتری بر عمل قیمت پیدا می‌کند

تقاضای صندوق‌های سرمایه‌گذاری قابل معامله (ETF) هم در حال از دست دادن قدرت است . Cryptoquant گزارش می‌دهد که صندوق‌های ETF نقطه‌ای در ایالات متحده با یکی از کندترین نرخ‌های رشد سالانه خود از زمان شروع، و برخی جریان‌ها منفی شده‌اند. مؤسسات با استفاده از ETF برای تجارت مبنا ممکن است مواضع خود را از بین ببرند، که فشار بیشتری به بازارهای نقطه‌ای وارد می‌کند.

با بیت‌کوین که اکنون ۳۳٪ از اوج خود پایین‌تر است، بازار به یک حمایت جدید بین ۸۰٬۰۰۰ و ۸۱٬۰۰۰ دلار افت کرده است. در حالی که بازارهای نزولی هنوز می‌توانند رالی‌های موقت ارائه دهند، محققان هشدار می‌دهند که میانگین متحرک 365 روزه اکنون یک مقاومت قوی بالاسری است و احتمالاً تلاش‌های صعودی را محدود می‌کند.

Cryptoquant نتیجه‌گیری می‌کند که امواج تقاضای عمده که بیت‌کوین را در سال‌های ۲۰۲۴ و ۲۰۲۵ به اوج رسانده بود، عمدتاً گذشته است و بازار را بدون یک کاتالیزور جدید شفاف می‌گذارد.

سؤالات متداول ❓

• چیست که Cryptoquant آن را به عنوان اصلی‌ترین سیگنال نزولی می‌بیند؟
  Cryptoquant شکسپت بیت‌کوین زیر میانگین متحرک ۳۶۵ روزه را به عنوان قوی‌ترین تغییر فنی شناسایی می‌کند.
• چرا تقاضای شرکت‌های خزانه‌داری ناپدید شد؟
  Cryptoquant نشان می‌دهد که این شرکت‌ها شاهد کاهش سرمایه‌های بازار ۷۰-۹۰٪ بوده‌اند و انباشت بیشتر بیت‌کوین برایشان غیرممکن شده است.
• آیا ETFها هنوز هم به تقاضای بیت‌کوین کمک می‌کنند؟
  خیر—Cryptoquant گزارش می‌دهد تقاضای ETF کند شده و حتی در برخی دوره‌ها منفی شده است.
• حمایت جدید بیت‌کوین کجاست؟
  Cryptoquant هم‌اکنون کلید حمایتی را بین ۸۰٬۰۰۰ و ۸۱٬۰۰۰ دلار قرار می‌دهد.