FMI: Las CBDC pueden mejorar la inclusión financiera y la eficiencia de los pagos en Medio Oriente

El FMI Está Ayudando a los Países a Explorar las CBDCs

El martes, el Fondo Monetario Internacional (FMI) publicó una entrada de blog titulada “Las Monedas Digitales de los Bancos Centrales Pueden Impulsar la Inclusión Financiera y la Eficiencia de los Pagos en Medio Oriente”. La publicación se basa en un documento departamental del FMI liberado el 26 de abril.

Destacando que casi dos tercios de los países en Oriente Medio y Asia Central están explorando las monedas digitales de los bancos centrales (CBDCs) para mejorar la inclusión financiera y la eficiencia de los pagos, la entrada explica:

Diecinueve países, incluyendo Baréin, Georgia, Arabia Saudita y los EAU, están en la avanzada etapa de ‘prueba de concepto’, con Kazajstán liderando después de dos programas piloto.

“Las CBDCs pueden potencialmente ayudar a mejorar la eficiencia de los servicios de pago transfronterizo. Esto parece ser una prioridad importante para los exportadores de petróleo y los países del Consejo de Cooperación del Golfo de Baréin, Kuwait, Omán, Catar, Arabia Saudita y los Emiratos Árabes Unidos.
Esto se debe a que los pagos transfronterizos tienden a tener fricciones como formatos de datos variables y reglas de operación a través de regiones y comprobaciones de cumplimiento complejas. Las CBDCs que aborden estas ineficiencias podrían reducir significativamente los costos de transacción”, detalla la publicación del FMI.

Además, la entrada del FMI describió que las monedas digitales de los bancos centrales pueden mejorar la inclusión financiera al fomentar la competencia en el mercado de pagos, permitiendo transacciones directas con menos intermediación, reduciendo así los costos y aumentando la accesibilidad. Los bancos centrales pueden mantener los costos más bajos que los bancos comerciales ya que no tienen ánimo de lucro, mejorando potencialmente los servicios de pago y las plataformas tecnológicas. Esto es particularmente beneficioso para regiones como el Cáucaso, Asia Central, Oriente Medio y África del Norte importadores de petróleo, y países de bajos ingresos.

Sin embargo, barreras como la baja alfabetización digital, la falta de identificación, la desconfianza hacia las instituciones financieras y la baja riqueza deben ser abordadas para maximizar los beneficios de las CBDCs. Las CBDCs pueden competir con los depósitos bancarios, afectando las ganancias y el préstamo de los bancos, pero los responsables de políticas pueden mitigar los riesgos asegurando un sistema bancario saludable y un marco regulatorio robusto. Las características de diseño como la funcionalidad sin conexión pueden promover la inclusión en áreas con servicio móvil deficiente. El FMI apoya a los países en la exploración de CBDCs, ofreciendo orientación sobre políticas y marcos regulatorios para minimizar los riesgos. La publicación concluye:

Por su parte, el FMI está ayudando a los países a explorar las CBDCs. A través del desarrollo de capacidades y la vigilancia, apoyamos a los responsables de políticas en la evaluación de la necesidad de emitir una CBDC y les ayudamos a elaborar políticas sólidas y marcos regulatorios que pueden minimizar los riesgos para la estabilidad monetaria y financiera.

¿Estás de acuerdo con el FMI sobre los beneficios de las monedas digitales de los bancos centrales para los países en Oriente Medio y Asia Central? Déjanos saber en la sección de comentarios a continuación.